交易．創造自己的聖盃(第二版)

#3. 設定目標

• 你有多少時間
• 你想要賺到多少錢

#4. 交易系統發展步驟

1. 檢視個人條件
2. 收集市場資訊
3. 決定你的任務與目標
4. 決定交易概念
5. 宏觀定調
6. 決定交易的時間架構
7. 如何判斷機會發生，如何客觀衡量？
8. 決定起始風險大小
9. 考慮獲利了結出場，決定系統的 R 乘數分配與期望報酬
10. 決定 R 乘數分配的精確性
11. 評估整體系統
12. 藉由部位大小達成目標
13. 決定如何改進系統？
14. 最糟市況下的心理因應計畫

#5. 挑選適用概念

• 順勢操作
• 基本分析
• 價值交易
• 帶狀交易/區間交易
• 季節性傾向
• 套利
• 價差交易
• 跨市分析
• 宇宙秩序
  • 艾略特波浪理論

#6. 符合宏觀見解的交易策略

1. 美國債務狀況
2. 牛市/熊市
3. 全球化經濟因素
4. 共同基金的影響
   1. 買入 0050，基金也會自動買入股票
   2. 由於法規規定要充分投資，所以只要申購基金，就一定會要買入股票對股市造成影響
5. 法規/稅則變動
6. 人性
   1. 恐懼貪婪指數
   2. 擦鞋童理論

#7. 偉大交易系統的六項關鍵要素

• 可靠性
• pnl 獲利與虧損之間的相對大小
• 投資或交易成本
• 交易頻率
• 部位大小模型
• 交易資本

#8. 運用架構啟動系統

#進場的五個層面

• 適用某交易系統的條件
  • 例如：盤整的時候不要順勢交易
• 選擇市場
  • 流動性好嗎？波動程度夠大嗎？
• 行情方向
• 架構條件
  • 底底高
• 市場時效
  • 等到預期走勢發動再進場

#追蹤市場的架構

• Ken Roberts 的 Turtle soup 型態
• 高潮反轉或竭盡的架構
• 折返架構
• 濾網
  • 時間季節
  • 價格序列
  • 經濟基本面
  • 成交量
  • 價格波動率
  • 公司管理資訊

#9. 進場時效

• 通道突破
  • donchain
• 價格型態
  • K 線型態
• 價格波動突破
• 趨向變動與平均趨向指標
• 移動平均與調整型移動平均
• 擺盪指標與隨機指標 (作者認為沒用)
  • RSI

市場有 85 趴的時間處於橫向整理

#10. 知道何時打包：如何保障資本？

• 固定金額停損
• 百分率折返
• 價格波動停損
• 標準差停損
• 通道突破與移動平均停損
• 時間停損

#11. 如何獲利了結？

• 時間停損
• 追蹤型停止點
• 固定金額
• 通道突破
• 移動平均
• 獲利折返
• 百分率折返

#12. 機會充裕

#13. 交易系統評估

#14. 部位規模設定：達成交易目標的關鍵

• 每固定金額支持1單位部位
• 適用於股票交易的等價值單位
• 百分率風險模型
• 價格波動百分率模型